有研硅(688432)3月14日晚公告，擬以自有資金通過(guò)現金支付的方式收購株式會(huì )社RS Technologies(簡(jiǎn)稱(chēng)“RST”)持有的株式會(huì )社DGTechnologies(簡(jiǎn)稱(chēng)“DGT”)70%股權。本次收購完成后，公司將持有DGT70%的股權、RST繼續持有DGT30%股權，DGT將成為公司的控股子公司并納入公司合并財務(wù)報表的合并范圍。參考該評估結果并經(jīng)交易各方協(xié)商，本次收購標的股權的價(jià)格確定為11.91億日元，折合人民幣5846.97萬(wàn)元。

　　 RST系公司控股股東，屬于關(guān)聯(lián)法人，本次收購構成關(guān)聯(lián)交易，不構成重大資產(chǎn)重組。截至2024年9月末，DGT資本金1億日元，正式員工133名，主營(yíng)業(yè)務(wù)為刻蝕設備用部件(包括硅部件和石英部件)的研發(fā)、生產(chǎn)和銷(xiāo)售，具體包括硅電極、硅環(huán)、石英環(huán)等，產(chǎn)品下游集中度很高，擁有位于日本茨城縣神棲市和宮城縣栗原市的兩個(gè)生產(chǎn)基地。

　　 DGT專(zhuān)有技術(shù)為刻蝕材料用高品質(zhì)石英與硅部件精密加工技術(shù)，該技術(shù)通過(guò)先進(jìn)的機械加工設備與工藝，對石英和硅材料進(jìn)行高精度的切割、研磨、MC加工、腐蝕、拋光、清洗、封裝等操作，確保石英與硅部件的尺寸精度和表面質(zhì)量。

　　據介紹，2014年至2016年，國際半導體行業(yè)景氣度下行，全球半導體行業(yè)狀態(tài)低迷，半導體硅材料行業(yè)發(fā)展前景不明，國際同行業(yè)企業(yè)資產(chǎn)整合頻繁，部分半導體知名企業(yè)進(jìn)行破產(chǎn)重整。2016年6月，DGT的前身經(jīng)法院裁定進(jìn)行破產(chǎn)重整。2019年RST收購DGT時(shí)，DGT剛經(jīng)歷破產(chǎn)，信譽(yù)下降，主要客戶(hù)及供應商紛紛中斷合作，使得當時(shí)DGT的業(yè)務(wù)開(kāi)展極為困難，RST以較低的價(jià)格取得了DGT土地及附屬建筑物等資產(chǎn)，因此DGT成為RST全資子公司時(shí)賬面價(jià)值凈資產(chǎn)值很低，截至本次交易評估基準日的賬面凈資產(chǎn)值亦較低。

　　 RST收購DGT后，經(jīng)過(guò)6年的精心運營(yíng)與發(fā)展，DGT的經(jīng)營(yíng)情況發(fā)生了顯著(zhù)變化�？蛻�(hù)方面，DGT成功通過(guò)了重要半導體設備廠(chǎng)商的“純正制造商”認證，目前該客戶(hù)已經(jīng)成為DGT第一大客戶(hù)。

　　2024年1-9月，DGT凈利潤為負值，主要是由于一季度受宏觀(guān)經(jīng)濟影響開(kāi)工率不足所致，從二季度開(kāi)始隨著(zhù)半導體下游市場(chǎng)復蘇、存儲市場(chǎng)增長(cháng)，DGT盈利狀況已經(jīng)逐步好轉，2024年第四季度實(shí)現凈利潤約1442.79萬(wàn)日元。

　　有研硅是國內最早從事半導體硅材料研制的單位之一，積累了豐富的半導體硅材料研發(fā)和制造經(jīng)驗。在國內率先實(shí)現6英寸、8英寸硅片的產(chǎn)業(yè)化及12英寸硅片的技術(shù)突破，率先實(shí)現集成電路刻蝕設備用硅材料產(chǎn)業(yè)化。公司硅材料產(chǎn)品品類(lèi)豐富，同時(shí)具備6-8英寸半導體硅拋光片、刻蝕設備用硅材料、半導體區熔硅單晶及硅片的研發(fā)和生產(chǎn)能力。

　　有研硅表示，本次交易有利于上市公司延展產(chǎn)業(yè)鏈環(huán)節，增強上市公司制造終端產(chǎn)品的能力，補齊產(chǎn)業(yè)鏈下游環(huán)節。上市公司通過(guò)本次交易能夠補齊其在終端產(chǎn)品加工方面的技術(shù)短板，提升競爭力及對客戶(hù)的響應能力。本次交易將使上市公司獲得直接終端用戶(hù)，提升產(chǎn)品品牌的全球知名度，拓展海外市場(chǎng)，助力上市公司實(shí)現戰略目標。

　　另外，受同業(yè)競爭限制，有研硅目前無(wú)法開(kāi)展硅部件產(chǎn)品的生產(chǎn)銷(xiāo)售，本次收購完成將為有研硅打開(kāi)向下游延伸的通道，同時(shí)，DGT已成功獲得重要設備廠(chǎng)商的合格供應商認證，可以提供境外大廠(chǎng)的銷(xiāo)售渠道，并拓展國內市場(chǎng)。雙方合并后，有研硅將形成從刻蝕設備用硅材料、到硅部件的產(chǎn)業(yè)鏈協(xié)同優(yōu)勢，為未來(lái)深入參與產(chǎn)業(yè)競爭提供堅實(shí)保障。